L’immobilier tokenisé est une méthode d’investissement utilisant la technologie blockchain pour représenter des parts de propriété immobilière sous forme de tokens numériques.
Qu’est-ce qu’un token immobilier ?
Chaque token correspond à une fraction de l’actif immobilier, permettant aux investisseurs d’acheter et de vendre des parts de manière plus fluide et sécurisée via des plateformes décentralisées.
Cette technologie permet aux investisseurs d’acheter, vendre et échanger des parts de biens immobiliers de manière sécurisée et transparente via des plateformes décentralisées. Les tokens immobiliers, bien qu’ils nécessitent quelques connaissances de base, offrent des avantages non négligeables en investissement.
Chaque token immobilier est unique. Il doit pouvoir être distingué et associé à un bien ou un droit immobilier bien particulier.
Le saviez-vous ? La France a ouvert la voie à l’immobilier fractionné grâce à l’ordonnance DEEP (Dispositif d’enregistrement électronique partagé) en 2017. Cette innovation technologique permet de garantir la sécurité et la traçabilité des tokens.
Quels types de biens immobiliers peuvent être tokenisés ?
Les mêmes qui peuvent être achetés de manière classique ! Vous pouvez investir dans des propriétés résidentielles (maisons & appartements), mais aussi des biens commerciaux (bureaux et centres commerciaux), industriels (entrepôts et usines), des biens de loisirs et d’hospitalité tels que des hôtels et des complexes touristiques, des biens agricoles comme des fermes et des plantations, des projets de développement incluant des constructions en cours et des rénovations, des biens mixtes combinant espaces résidentiels et commerciaux ou encore des espaces publics, parcs de stationnement,installations sportives…
Les avantages de l’immobilier tokenisé
Les investisseurs peuvent facilement diversifier leurs investissements en achetant des tokens de différents biens immobiliers, réduisant ainsi le risque global.
Les tokens peuvent être facilement achetés et vendus sur des plateformes d’échange. Les transactions sont rapides et moins coûteuses grâce à l’automatisation par les smart contracts. La fonction de l’offre et de la demande sur ces plateformes détermine la liquidité, ce qui offre une flexibilité appréciée pour les investisseurs.
Acheter des fractions d’investissements immobiliers, via des sociétés détenant les biens ou des obligations répliquant leur performance financière, rend l’immobilier accessible à un plus grand nombre de personnes
De plus, la transparence amenée par la tokenisation et la blockchain réduit le risque de fraude et augmente la confiance des investisseurs. La traçabilité des transactions sur la blockchain garantit une sécurité maximale pour les propriétaires des tokens.
Quelles plateformes proposent des investissements en immobilier tokenisé ?
Plusieurs plateformes se sont spécialisées dans l’immobilier tokenisé, offrant des solutions innovantes pour les investisseurs. RealT, leader sur le marché, permet d’investir dans des propriétés résidentielles principalement aux États-Unis. RealT est canadien mais ses fondateurs sont francophones (reste accessible aux investisseurs français). Il offre des revenus locatifs hebdomadaires en stablecoin et une grande liquidité grâce à un marché secondaire. Wethio Properties, basée en France, permet d’investir dans des biens immobiliers tokenisés dès 500 €, facilitant l’accès à des propriétés internationales avec une gestion simplifiée et sécurisée par la blockchain. Blocksquare propose des solutions pour les entreprises françaises souhaitant tokeniser leurs propriétés, transformant des actifs immobiliers en tokens numériques déployés sur Ethereum.
Comment suivre la performance de mon investissement en tokens immobiliers ? Les plateformes sur lesquelles vous investissez proposent tous des interfaces pour suivre vos placements. Crypt'Alloc propose un historique des performances et des transactions pour les biens immobiliers tokenisés.
Security token VS utility token
Les security tokens représentent une propriété ou une participation dans un actif, une entreprise ou un investissement, similaires aux actions ou obligations traditionnelles. Ils sont soumis à des régulations strictes en matière de valeurs mobilières et offrent souvent des droits tels que des dividendes, le partage des bénéfices et des droits de vote. Leur but principal est l’investissement, permettant aux détenteurs de bénéficier financièrement de la performance de l’actif sous-jacent.
Les utility tokens, en revanche, fournissent un accès à un produit ou service au sein d’un écosystème blockchain. Ils ne sont généralement pas soumis aux mêmes régulations que les security tokens et sont principalement utilisés pour accéder aux fonctionnalités d’une plateforme ou d’une application décentralisée. Leur fonction est de favoriser l’utilisation et la croissance de l’écosystème, sans offrir de droits de propriété ou de dividendes aux détenteurs.
L'avis d'expert L'immobilier tokenisé est principalement destiné à un profil d'investisseur expérimenté à expert. Même s'il offre des perspectives de rentabilité intéressantes grâce à sa fluidité de gestion, il nécessite des connaissances technologiques et réglementaires. Son caractère nouveau le rend risqué : on peut prédire que ce mode d'investissement va augmenter dans les années à venir, mais aucune certitude en raison du flou juridique qui encadre l'avenir des crypto-monnaies. De plus, il existe des risques de cyberattaque et de perte en capital.
Comment fonctionne la fiscalité des revenus issus de l’immobilier tokenisé ?
Les revenus générés par les tokens immobiliers sont généralement soumis à la fiscalité des revenus fonciers, similaires à ceux des biens immobiliers traditionnels. Cependant, les aspects spécifiques peuvent varier en fonction de la juridiction et du type de token (security token vs utility token). Consultez un expert fiscal pour comprendre les implications fiscales exactes dans votre cas.
Quels sont les risques associés à l’investissement en immobilier tokenisé ?
- Fluctuation du marché : comme tout investissement immobilier, la valeur des tokens peut fluctuer en fonction du marché.
- Réglementation : les cadres réglementaires peuvent évoluer, affectant la légalité et la viabilité des investissements.
- Sécurité : les plateformes décentralisées peuvent être vulnérables aux cyberattaques.
- Liquidité : bien que les tokens soient conçus pour être liquides, il peut y avoir des périodes où il est difficile de trouver un acheteur.
Comment les revenus locatifs sont-ils distribués aux détenteurs de tokens ?
Les revenus locatifs générés par les biens immobiliers tokenisés sont distribués proportionnellement aux détenteurs de tokens, souvent sous forme de stablecoins pour garantir la stabilité des paiements.
Le saviez-vous ? Un stablecoin est une cryptomonnaie conçue pour répliquer la valeur d'une monnaie fiat, telle que l'euro (EUR) ou le dollar américain (USD).
La fréquence des distributions peut varier en fonction de la plateforme et du bien immobilier spécifique.
Est-il possible de revendre mes tokens immobiliers à tout moment ?
Oui, l’un des avantages des tokens immobiliers est leur liquidité. Vous pouvez revendre vos tokens sur des plateformes d’échange dédiées. Cependant, la liquidité peut varier en fonction de la demande du marché et des conditions spécifiques de chaque plateforme.
Quels sont les coûts associés à l’achat et à la vente de tokens immobiliers ?
Les coûts peuvent inclure :
- Frais de transaction : pour l'achat et la vente de tokens sur les plateformes d'échange.
- Frais de gestion : certains projets peuvent inclure des frais de gestion pour la maintenance des biens immobiliers.
- Frais juridiques et fiscaux : en fonction des réglementations locales.
L'immobilier fractionné : même principe, mais en réel ! L'immobilier fractionné permet à plusieurs investisseurs d'acheter des parts d'un même bien immobilier. Ce modèle offre une accessibilité financière en permettant des investissements à partir de montants plus faibles que l'achat d'un bien immobilier entier. Chaque investisseur détient une fraction du bien, proportionnelle à son investissement, et reçoit une part des revenus locatifs ainsi que des plus-values potentielles à la revente sous forme d'obligations. À la différence de l'immobilier tokenisé, l'immobilier fractionné reste une méthode plus "sûre" à condition d'investir dans les bonnes plateformes. En effet, les risques principaux (loyers impayés, vacance locative) sont parfois complètement évincés par la mise en place de garanties solides. C'est le cas de Part d'Appart qui vous promet des biens immobiliers à fort potentiel de rentabilité avec 100% de sécurité !